Goldman Sachs iegādājas NEOS Investments vēsturiskā daudzu miljardu dolāru darījumā

Finanšu ainava piedzīvo masīvu konsolidāciju biržā kotēto fondu (ETF) sektorā. Goldman Sachs Asset Management ir panākusi galīgu vienošanos par NEOS Investments iegādi. Šis solis iezīmē nozīmīgu pavērsienu ieguldījumu bankas stratēģijā, lai ievērojami paplašinātu savu klātbūtni strauji augošajā aktīvo ETF segmentā. Laiks ir īpaši ievērojams, jo atvasināto instrumentu ienākumu ETF tirgus kopš 2021. gada ir sasniedzis salikto gada pieauguma tempu, kas pārsniedz 70 procentus, liecina tirgus dati.

NEOS Investments kopš dibināšanas 2022. gadā ir kļuvis par inovāciju ETF risinājumu pionieri. Līdz 2026. gada 30. jūnijam uzņēmums jau pārvaldīja 30 miljardus USD aktīvu kopumā 19 dažādos fondos. Šie specializētie produkti izmanto opcijas, lai nodrošinātu regulārus ienākumus investoriem. Goldman Sachs platformas integrācija nozīmē sava portfeļa ievērojamu stiprināšanu, kurā iepriekš tika pārvaldīti aptuveni 40 miljardus USD līdzīgās stratēģijās.

Skaitļi un fakti

Darījuma finanšu detaļas ir iespaidīgas. Darījuma kopējā vērtība sasniedz līdz pat 2,25 miljardiem USD, un summa tiek maksāta skaidrā naudā un akciju veidā. Daļa no šī maksājuma ir atkarīga no konkrētu veiktspējas mērķu un pakalpojumu pagrieziena punktu sasniegšanas. Apvienojoties ar NEOS un iekļaujot Innovator Capital Management, Goldman Sachs kopējā ETF platforma nākotnē pārraudzīs vairāk nekā 130 miljardus USD pārvaldāmo aktīvu (AUS).

NEOS komanda, ieskaitot līdzdibinātājus Troju Keitu (Troy Cates) un Garetu Paolellu (Garrett Paolella), pēc darījuma pabeigšanas pilnībā pāries uz Goldman Sachs. Dibinātāji ieņems partneru amatus. Darījuma pabeigšana paredzēta 2027. gada pirmajā ceturksnī, ar nosacījumu, ka saņemti atļaujas no regulatoriem un izpildīti parastie nosacījumi.

"Mūsu vīzija NEOS kopš dibināšanas ir bijusi satikties ar investoriem tur, kur viņi ir, apstrīdēt tradicionālo domāšanu un izstrādāt inovatīvus ieguldījumu risinājumus, kuru mērķis ir palīdzēt sasniegt labākus rezultātus. Katra investora ienākumu vajadzības, riska toleranse un mērķi ir unikāli, un mēs izveidojām savu biznesu ar šo pamata izpratni." - Garets Paolella, NEOS Investments līdzdibinātājs

Fons

Kāpēc tāds gigants kā Goldman Sachs ir ieinteresēts salīdzinoši jauna pakalpojumu sniedzēja? Atvasināto instrumentu ienākumu ETF tirgus ir audzis līdz aptuveni 180 miljardu USD kopējam apjomam. Sākoties svārstīgām procentu likmēm, investori meklē veidus, kā mazināt svārstīgumu, vienlaikus gūstot likvīdus ienākumus. NEOS ir ieņēmis nišu, kas tagad kļūst par galveno virzienu. Deivids Solomons (David Solomon), Goldman Sachs izpilddirektors, uzskata NEOS disciplinēto ieguldījumu pieeju par ideālu papildinājumu uzņēmuma esošajām stratēģijām.

Kāpēc tas ir svarīgi Vācijas spēlētājiem

Lai gan šis galvenokārt ir finanšu pasaules ziņu stāsts, lielo investīciju namu stabilitātei ir netieša ietekme uz visu azartspēļu nozari. Daudzas lielās azartspēļu korporācijas, kas darbojas Vācijā ar Gemeinsame Glücksspielbehörde der Länder (GGL) uzraudzību, ir publiski tirgotas. To akcijas bieži vien atrodas lielu ETF portfeļos, ko pārvalda tādi uzņēmumi kā Goldman Sachs.

Vācu spēlētājiem, kas aktīvi sadarbojas ar licencētiem pakalpojumu sniedzējiem, piemēram, Jokerstar, BingBong vai JackpotPiraten, ir būtiska stabila finanšu vide. Kamēr GGL licence garantē drošību, nodrošinot 1000 eiro mēneša depozīta limitu un savienojumu ar LUGAS sistēmu, mātesuzņēmumu ekonomisko veselību bieži vien nodrošina šādi institucionālie investori. Kad finanšu giganti investē inovatīvos ienākumu modeļos, tas ilgtermiņā stabilizē kapitāla tirgus, kur azartspēļu pakalpojumu sniedzēji finansē savu paplašināšanos.

Ko tas nozīmē GGL licencētajiem kazino

Vācu kazino ar GGL licenci ir jāievēro stingras prasības attiecībā uz ekonomisko sniegumu. Globālo finanšu tirgu savstarpējā saistība nodrošina, ka kapitāla plūsmas no Goldman Sachs netieši ietekmē azartspēļu akciju vērtējumu. Tā kā NEOS specializējas ienākumu stratēģijās, šādi fondi var arvien vairāk investēt esošos uzņēmumos, kas maksā stabilas dividendes, un tajos ietilpst daudzi tiešsaistes azartspēļu nozares tirgus līderi. Valsts azartspēļu līguma 2021. gada ievērošana joprojām ir pamata prasība Vācijas operatoriem, lai saglabātu pievilcību šādiem institucionālajiem investoriem.