IG Group เสนอซื้อ Underdog Sports ด้วยมูลค่า 1.3 พันล้านดอลลาร์

ธุรกรรมครั้งใหญ่กำลังก่อตัวขึ้นในวงการเกมและการเงินระหว่างประเทศ โดย IG Group บริษัทฟินเทคชั้นนำใน FTSE 100 ได้เปิดตัวข้อเสนอเพื่อเข้าซื้อกิจการ Underdog Sports ข้อตกลงนี้ซึ่งมีมูลค่าประมาณ 1.3 พันล้านดอลลาร์ เป็นสัญญาณบ่งบอกถึงความตั้งใจของ IG Group ที่จะครองตลาดการคาดการณ์และกีฬาแฟนตาซีรายวัน (DFS) ของสหรัฐฯ การเคลื่อนไหวนี้เน้นย้ำถึงแนวโน้มที่เพิ่มขึ้นของการผสมผสานเทคโนโลยีการซื้อขายระดับมืออาชีพเข้ากับความบันเทิงด้านกีฬาดิจิทัล ซึ่งเป็นการสร้างแพลตฟอร์มเฉพาะสำหรับการมีส่วนร่วมของผู้บริโภคในระดับโลก

Underdog Sports ได้ก้าวขึ้นมาอย่างรวดเร็วจนกลายเป็นผู้ให้บริการตลาดการคาดการณ์ที่ใหญ่เป็นอันดับสามในสหรัฐอเมริกาในแง่ของปริมาณการซื้อขายตามกฎหมาย โดยเป็นรองเพียง Kalshi และ Robinhood ผลการดำเนินงานทางการเงินของบริษัทมีความแข็งแกร่ง โดยมีรายได้สุทธิเพิ่มขึ้น 21% เมื่อเทียบเป็นรายปี คิดเป็นประมาณ 466 ล้านดอลลาร์ ในช่วง 12 เดือนสิ้นสุดวันที่ 30 มิถุนายน 2569 สำหรับ IG Group การเข้าซื้อกิจการนี้จะมอบกระแสรายได้ที่หลากหลายซึ่งไม่ค่อยมีความสัมพันธ์กับธุรกิจนายหน้าหลักของบริษัท ช่วยป้องกันความผันผวนของตลาดแบบดั้งเดิม

ตัวเลขและข้อเท็จจริง

โครงสร้างทางการเงินของการเข้าซื้อกิจการมีหลายชั้น ประกอบด้วยค่าตอบแทนล่วงหน้าตามมูลค่าองค์กร 1.1 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งรวมถึงเงินสด 380 ล้านดอลลาร์ และการออกหุ้นสามัญ IG ใหม่จำนวน 24.1 ล้านหุ้น นอกจากนี้ IG Group ยังได้ให้คำมั่นว่าจะชำระคืนหนี้สินที่มีอยู่ของ Underdog ประมาณ 160 ล้านดอลลาร์เมื่อการทำธุรกรรมเสร็จสมบูรณ์ ยักษ์ใหญ่ทางการเงินอย่าง Barclays และ Goldman Sachs ได้จัดเตรียมวงเงินสินเชื่อระยะสั้น (bridge facility) สูงสุด 950 ล้านดอลลาร์ เพื่อสนับสนุนธุรกรรมนี้

เพื่อให้แน่ใจถึงประสิทธิภาพในระยะยาว แผนจูงใจผู้บริหาร (management incentive plan) ได้ถูกจัดตั้งขึ้นสำหรับพนักงานของ Underdog แผนนี้อาจส่งผลให้มีการจ่ายเงินสูงสุด 850 ล้านดอลลาร์ แต่ก็มีเงื่อนไขที่เข้มงวด Underdog จะต้องมี EBITDA อย่างน้อย 400 ล้านดอลลาร์ในปี 2571 และ 700 ล้านดอลลาร์ในปี 2572 เพื่อให้ได้รับการจ่ายเงินสูงสุด ซึ่งจะได้รับทุนสนับสนุนจากผลกำไรของหน่วยงานเอง

"เทคโนโลยี กำลังปรับเปลี่ยนตลาดขนาดใหญ่ที่มีการมีส่วนร่วมสูงซึ่ง IG ดำเนินการอยู่ และกำลังนำมารวมกันมากขึ้นเรื่อยๆ Underdog ทำให้เราอยู่แถวหน้าของการบรรจบกันนี้: ทีมที่ให้ความสำคัญกับผลิตภัณฑ์ แฟรนไชส์กีฬาแฟนตาซีรายวันที่เป็นผู้นำ และชุดใบอนุญาตเต็มรูปแบบที่ร่วมกันทำให้เรามีตำแหน่งที่แตกต่างในตลาดการคาดการณ์ของสหรัฐฯ" - Breon Corcoran, CEO ของ IG Group

ภูมิหลัง

Underdog Sports คาดว่าจะยังคงดำเนินธุรกิจอย่างอิสระในเชิงพาณิชย์ โดยยังคงรักษาแบรนด์และทีมผู้บริหารเดิมไว้ การเข้าซื้อกิจการนี้เป็นผลมาจากการทบทวนกลยุทธ์ที่ครอบคลุมซึ่งริเริ่มโดย IG Group ในเดือนมีนาคม โดยมีเป้าหมายเพื่อสร้างแพลตฟอร์มระดับโลกที่ผสมผสานการลงทุนและความบันเทิง ในอนาคต กลุ่มบริษัทมีแผนที่จะขยายการเสนอขายตลาดการคาดการณ์ไปยังหลากหลายสาขา เช่น เศรษฐศาสตร์มหภาค การเมือง และวัฒนธรรม ในขณะเดียวกันก็ใช้โครงสร้างพื้นฐานของ tastytrade เพื่อส่งเสริมการเติบโตในระยะยาว

"ขนาด ความเชี่ยวชาญ ทรัพยากร และการเข้าถึงของ IG จะปลดล็อกศักยภาพของเรา ขยายสิ่งที่เราได้สร้างขึ้น และนำผลิตภัณฑ์ของเราไปสู่ผู้ชมที่มากขึ้น" - Jeremy Levine, ผู้ร่วมก่อตั้งและ CEO ของ Underdog Sports

เหตุใดจึงมีความสำคัญสำหรับผู้เล่นในเยอรมนี

สำหรับผู้ที่อาศัยอยู่ในเยอรมนี ข้อตกลงที่เน้นสหรัฐอเมริกานี้ไม่มีผลกระทบโดยตรงต่อทางเลือกในการพนันของพวกเขา ปัจจุบัน Underdog Sports ไม่มีใบอนุญาตจาก GGL (หน่วยงานการพนันร่วมแห่งรัฐของเยอรมนี) ตาม GlüStV 2021 บริษัทที่อยู่ในรายชื่อขาว (white-list) อย่างเป็นทางการเท่านั้นที่ได้รับอนุญาตให้เสนอให้บริการแก่ผู้บริโภคชาวเยอรมัน กฎระเบียบที่เข้มงวด เช่น การจำกัดการฝากเงินรายเดือน 1,000 ยูโร และการจำกัดการหมุนสล็อตเสมือน 1 ยูโรต่อการหมุน ยังคงเป็นมาตรฐานสำหรับการคุ้มครองผู้เล่นในเยอรมนี

ความหมายสำหรับคาสิโนที่ได้รับใบอนุญาต GGL

การเข้าสู่ภาคการเดิมพันที่กว้างขึ้นของยักษ์ใหญ่ทางการเงินอย่าง IG Group เพิ่มการแข่งขันระดับโลกเพื่อการสร้างสรรค์นวัตกรรม ผู้ให้บริการที่ได้รับใบอนุญาต GGL จะต้องสร้างสมดุลระหว่างแนวโน้มทางเทคโนโลยีเหล่านี้กับสภาพแวดล้อมด้านกฎระเบียบเฉพาะของเยอรมนี แม้ว่าตลาดการคาดการณ์สำหรับกิจกรรมทางวัฒนธรรมหรือการเมืองกำลังได้รับความนิยมในสหรัฐอเมริกา แต่ก็เผชิญกับอุปสรรคด้านกฎระเบียบที่สำคัญในเยอรมนี ซึ่งยังคงมุ่งเน้นไปที่รูปแบบการเดิมพันแบบดั้งเดิมและการป้องกันการติดยาเสพติดอย่างเข้มงวด